12月1日下午，中国银行(行情601988,诊股)业监督管理委员会在北京召开“近期重点工作通报会”，银监会普惠金融部副主任冯燕在会议中表示，对于现金贷发展过程中禁入的灰色地带，如高利借贷、暴力催收、滥用个人信息、监管套利、机构无牌经营、涉嫌非法放贷等问题，银监会将尽快予以遏制。

　　会议召开几个小时之后，互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室、P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室联合印发了《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》（下称《通知》），明确现金贷业务开展六大基本原则，并对网络小额贷款清理整顿工作、银行业金融机构参与现金贷业务、完善P2P网络借贷信息中介机构业务管理等做出规定。

　　对此，北京市网贷行业协会秘书长郭大刚表示，监管文件并没有对现金贷“一刀切”，而是明确了业务底线，什么是合法的，以及如何开展，鼓励有能力的去做，在抗风险上提出了明确要求。

　　“高利率覆盖高风险”模式难以继续 现金贷行业面临洗牌

　　应当注意到，《通知》在将牌照准入管理作为首要原则，即保证业务开展单位基础资质合规性的同时，将综合利率红线作为了第二原则。《通知》指出，各类机构以利率和各种费用形式对借款人收取的综合资金成本应符合最高人民法院关于民间借贷利率的规定，禁止发放或撮合违反法律有关利率规定的贷款，各类机构向借款人收取的综合资金成本应统一折算为年化形式，各项贷款条件以及逾期处理等信息应在事前全面、公开披露，向借款人提示相关风险。

　　上述原则使得行业之前所期待的区别对待小额现金贷落空，但从行业的长期发展来看，无疑能从筛选良性平台角度，促进行业稳固前进。随着《通知》的落地，行业现存的以“高收益覆盖高风险”的模式将难以继续。以手续费方式征收借款利息，从而增加借款人隐性成本的平台，只被允许将利率与费用统一计入借款成本。

　　《通知》出台后，北京大学数字金融研究中心黄益平、沈艳、张皓星等撰文解读称，《通知》在持牌要求、成本上限和资金来源等三方面的举措可能迫使相当一批现金贷公司收缩业务甚至退出市场，但这样的调整是实现健康发展的第一步。

　　对此，行业部分平台亦持乐观态度。PPmoney万惠集团有关负责人表示：“随着《通知》的落地，大量不合规现金贷企业将会退出，有能力做到36%红线的平台将会减少，共贷风险将逐渐降低，行业开始进入良性发展。”

　　强调审慎经营原则 风控成为P2P平台最大挑战

　　《通知》对互联网金融风险管理方面也提出了严格要求：各类机构应坚持审慎经营原则，全面考虑信用记录缺失、多头借款、欺诈等因素对贷款质量可能造成的影响，加强风险内控，谨慎使用“数据驱动”的风控模型。

　　这是监管层首次提及谨慎使用“数据驱动”的风控方式。对绝大多数现金贷公司而言，目前还无力自建风控模型，仍在很大程度上依赖从技术提供商处获得数据，但这些数据并未经历过完整周期的检验。《通知》此处明显意在提示风险。

　　在《通知》发出后，一些知名网贷平台已经纷纷停止对客户进行放款，还有一些网贷平台纷纷发出声明，表示了对《通知》的拥护。PPmoney万惠集团上述负责人表示，作为坚决拥护相关部门监管要求的P2P平台，在高标准满足《通知》规定的同时，将采用多重自研系统，双向保障借款人及出借人的需求；趣店也表示将完全拥护、坚决贯彻执行国家监管部门出台的规范整顿“现金贷”业务相关政策，推动行业的健康可持续发展。

　　“未来P2P平台给出借者撮合的资产将更加安全，当然对P2P平台风控能力也提出了挑战！” PPmoney万惠集团上述负责人认为，在备案没有完成之前，排名靠前的、上线了银行存管的P2P平台的优势愈加凸显。

　　国家互金专委会报告显示：目前运营现金贷平台2693家，其中含592家P2P网络借贷网站，约占全部P2P平台总数的15.8%。而P2P备案正推进到关键时期，全国网贷平台均在冲刺备案，这让不少参与现金贷业务的网贷平台必须在保证合规或者舍弃现金贷之间做出选择。

　　总体而言，乱象丛生的现金贷野蛮时代将逐步过去，慢慢迎来转型后的科技金融时代。